S&P 및 NASDAQ의 새로운 최고치
S&P와 NASDAQ 지수는 모두 새로운 역대 intraday 최고치를 기록했습니다. 애플 주가는 2025년에 16.63% 감소했으며, 아마존의 주가는 5.90% 증가했습니다. 다른 주요 주식으로는 알파벳이 2.40% 상승했으며, 엔비디아가 35.29% 성장했습니다. 테슬라의 주가는 2025년에 20.62% 하락하여 주요 주식 간의 성과 차이를 보여줍니다. 애플과 아마존은 시장이 마감한 후 실적을 발표할 예정으로, 이로 인해 주가 움직임에 영향을 줄 수 있습니다. 시장은 몇몇 대형 기술주와 나머지 주식 간의 뚜렷한 차이를 보이고 있습니다. NASDAQ과 S&P 지수가 새로운 최고치를 기록하는 반면, 소형 기업을 나타내는 러셀 2000 지수는 하락하고 있습니다. 이러한 차이는 거래자들이 광범위한 시장 베팅에 신중해야 함을 시사합니다. 소형 기업의 약세는 최근 경제 데이터를 반영하는 것으로 보입니다. 2025년 7월 중순의 최신 소비자 물가 지수(CPI) 보고서에 따르면 인플레이션이 3.1%로 고착되어 있으며, 연방준비제도는 금리를 더 오랫동안 높게 유지할 것이라고 신호를 보냈습니다. 이러한 환경은 부채에 의존하는 소형 기업에 더 큰 타격을 주며, 현금을 보유한 대기업들, 예를 들어 Microsoft에는 덜 영향을 미칩니다.실적 후 전략
Microsoft와 Meta와 같은 주식들은 큰 실적 변동이 이미 발생했습니다. 거래자들은 이러한 주식들이 앞으로 몇 주 동안 크게 하락하지 않을 것이라고 베팅하며, 프리미엄을 받기 위해 행사 가격 아래의 풋 옵션을 판매하는 것을 고려할 수 있습니다. 이 전략은 실적 발표 후 암묵적 변동성이 감소하는 데서 이익을 얻습니다. 모든 시선은 이제 오늘 시장 마감 이후 애플의 실적 발표에 집중되고 있습니다. 올해 주가가 16% 이상 하락하면서 기대감이 낮아져 변동성이 큰 움직임의 가능성이 있습니다. 콜 옵션과 풋 옵션을 모두 구매하는 스트래들 전략은 어느 방향으로든 큰 가격 변동에서 이익을 낼 수 있는 방법이 될 수 있습니다. 우리는 2024년 5월과 같이 애플이 대규모 자사주 매입 프로그램으로 투자자들을 놀라게 하며 주가가 급등한 사례를 보았습니다. 2025년의 부정적인 분위기를 고려할 때, AI 전략에 대한 긍정적인 소식이나 유사한 깜짝 발표는 급등을 이끌어낼 수 있습니다. 실망스러운 보고서는 현재의 부정적인 추세를 확인하는 데 그칠 것입니다. 올해 20% 이상 하락 중인 테슬라와 같은 다른 주요 주식의 약세는 ongoing rotation을 강조합니다. 이미 이러한 부진한 주식을 보유하고 있는 거래자들은 잠재적인 회복을 기다리는 동안 수익을 생성하는 커버드 콜을 판매할 수 있습니다. 이 전략은 상승 가능성을 제한하지만 주식이 계속 하락할 경우 어느 정도의 안전장치를 제공합니다. 주요 지수가 역대 최고치에 도달했지만 분명한 기본 약세가 있으므로 포트폴리오 헤징이 필요합니다. CBOE 변동성 지수(VIX)는 현재 2025년 동안 낮은 수치인 13.5 근처에서 거래되고 있습니다. VIX 콜 옵션이나 변동성 추적 ETF에 대한 옵션을 구매하는 것은 8월이나 9월에 있을 시장 조정에 대비한 비교적 저렴한 보험이 될 수 있습니다.VT Markets 라이브 계정을 만들고 지금 바로 거래를 시작하세요.
