주요 지수 주간 성과
거래 주간 동안 다우 산업 평균은 1.35% 상승했습니다. S&P 지수는 2.43% 상승하여 6월 23일 이후 가장 큰 상승을 기록했습니다. NASDAQ 지수는 3.87% 상승하여 역시 6월 23일 이후 가장 큰 상승폭을 보였습니다. 개별 주식 중에서는 애플이 주간 13.33% 상승으로 돋보였으며, 아마존은 3.7%, 메타는 2.57%, 엔비디아는 5.17%, 알파벳은 6.50%, 테슬라는 8.93% 상승했습니다. 반면, 마이크로소프트의 가치는 0.39% 감소했습니다. NASDAQ이 21,450을 초과하면서 강력한 상승 모멘텀을 보이고 있으며, 이는 일부 대형 기술 주식에 의해 견인되고 있습니다. 기술 지수에 대한 콜 옵션을 고려하여 이 추세를 활용할 수 있습니다. 이를 통해 최대 위험을 정의하면서 노출을 유지할 수 있습니다. 그러나 우리는 시장 전반의 경고 신호를 주의해야 합니다. 러셀 2000의 최소한의 상승은 소형 기업들이 뒤처지고 있다는 것을 보여주며, 이는 S&P 500을 끌어올린 몇몇 대기업들로 인해 관찰된 좁은 리더십의 패턴입니다. 이러한 종류의 차별화는 상승세를 취약하게 만들 수 있습니다. 변동성은 낮은 것으로 보이며, VIX는 지난해 유사한 기록 경신 중에 보였던 12-14 수준 근처에서 거래될 가능성이 높습니다. 이는 옵션을 상대적으로 저렴하게 만드는데, 이는 양날의 검입니다. 즉, 급격한 하락에 대비하기 위한 보호용 풋 옵션을 지금 구매하는 것이 몇 주 후보다 더 저렴하다는 것입니다.전략적 시장 포지셔닝
앞으로의 모든 시선은 다음 인플레이션 보고서와 9월의 연방준비제도(연준) 정책 회의에 집중될 것입니다. 2024년 말 시장의 불안감에서 배운 바와 같이, 예상치 못한 인플레이션 데이터는 이 상승세를 빠르게 멈추게 할 수 있습니다. 이러한 주요 경제 자료 발표 전에 포지셔닝하는 것이 중요합니다. 앞으로 몇 주간 신중한 전략은 NASDAQ 100에 대한 약세 콜 스프레드와 같은 수직 신용 스프레드를 사용하는 것입니다. 이 방법은 지수가 측면에서 움직이거나 하락, 또는 소폭 상승할 경우 수익을 올릴 수 있게 해줍니다. 강한 상승 모멘텀의 약화에 대비할 버퍼를 제공합니다. 우리는 또한 시간의 영향을 고려해야 합니다. 8월 말과 9월은 역사적으로 주식 시장에서 약세 또는 변동성이 큰 달이었습니다. 6월 이후 최대 주간 상승을 기록한 시장에서 계절적 조정이 발생하는 것은 놀라운 일이 아닙니다. 이러한 역사적 경향은 하방 보호를 추가하는 것이 합리적인 선택이라는 것을 시사합니다.VT Markets 라이브 계정을 만들고 지금 바로 거래를 시작하세요.
