Mises à jour du marché
Les mises à jour du marché montrent que l’indice Dow industriel a gagné 13 points ou 0,04% à 44853. L’indice S&P a augmenté de 14,12 points ou 0,22% à 6404,10, tandis que l’indice NASDAQ a progressé de 107 points ou 0,51% à 21285. Le Russell 2000 a avancé de 11,14 points ou 0,50% à 2268. Concernant des actions individuelles, les actions de Novo Nordisk ont chuté de plus de 20% en raison de prévisions réduites et de changements de direction. Les actions d’Eli Lilly ont diminué de 4%. La perte de revenus de Merck et l’ajustement des prévisions ont conduit à une baisse, tandis que les actions de Boeing ont chuté de 0,79% malgré une amélioration des livraisons d’avions. Union Pacific prévoit d’acquérir Norfolk Southern pour 85 milliards de dollars. Les actions de Nvidia ont augmenté de 1,20%, négociant à des niveaux records. Pendant ce temps, les actions d’AMD ont grimpé de 2,88%, dépassant le sommet d’octobre 2024. Amazon et Apple doivent publier leurs résultats jeudi, tandis que Microsoft et Meta annonceront après la décision de taux du FOMC mercredi. Nous observons un marché divisé où le NASDAQ et le S&P 500 atteignent de nouveaux sommets, tandis que le Dow Jones Industrial Average reste à la traîne. Cette divergence suggère un élan concentré dans des secteurs spécifiques plutôt qu’une large hausse généralisée.Tendance des actions de semi-conducteurs
La force soutenue des actions de semi-conducteurs comme Nvidia et AMD est une tendance claire à suivre. Avec Nvidia remportant de grandes commandes de puces et AMD dépassant ses précédents sommets, nous envisageons d’acheter des options d’appel pour profiter d’un mouvement à la hausse supplémentaire. Les ETF technologiques comme le QQQ sont également des candidats privilégiés pour des stratégies d’options d’achat qui peuvent limiter les risques tout en capturant l’augmentation. Cette semaine est axée sur la volatilité due aux événements, avec d’importants résultats technologiques et une décision de taux du FOMC mercredi. L’indice de volatilité CBOE (VIX) est actuellement proche de 14, un niveau historiquement bas, ce qui rend l’achat d’options relativement peu coûteux. Nous pensons que l’achat d’options straddle ou strangle sur des noms comme Amazon et Meta est une manière intelligente de jouer les importantes fluctuations de prix attendues après leurs résultats. La faiblesse dans le secteur de la santé, illustrée par des baisses marquées de Novo Nordisk, UnitedHealth et Merck, présente un autre type d’opportunité. Nous envisageons d’acheter des options de vente sur ces actions individuelles ou sur l’ETF de santé plus large (XLV) pour nous couvrir contre une nouvelle baisse. Jusqu’à présent, cette saison des résultats, les déceptions ont été sévèrement punies, les actions chutant en moyenne de 5,1% le lendemain, une tendance que ces entreprises illustrent. Avec le Dow ne parvenant pas à confirmer les nouveaux sommets, il y a une claire absence de participation de la part des entreprises industrielles et des grandes entreprises. Cette faiblesse, combinée avec le S&P 500 se négociant à un ratio C/B à terme historiquement élevé de plus de 23, justifie des stratégies de protection. Nous envisageons d’acheter des options de vente sur le SPY comme une couverture économique pour protéger nos positions longues contre un éventuel repli du marché. La décision de taux de la Réserve fédérale est l’événement principal de la semaine et devrait impacter tous les secteurs. Les contrats à terme sur les fonds fédéraux prévoient actuellement une probabilité de 70% que la Fed maintienne les taux, donc tout langage surprenant dans leur déclaration pourrait provoquer des mouvements significatifs sur le marché. Nous resterons agiles, prêts à ajuster nos positions selon le ton de la Fed concernant les politiques futures.Commencez à trader dès maintenant — cliquez ici pour créer votre compte réel chez VT Markets.
