Positionnement pour des Actifs Tangibles
Étant donné l’avertissement concernant la dévaluation de la monnaie, nous pensons que les traders de produits dérivés devraient se positionner pour la hausse des prix des actifs tangibles. Cela signifie explorer des options d’achat à long terme sur l’or et le bitcoin pour capitaliser sur le potentiel de hausse avec un risque maîtrisé. Nous considérons cela comme un pari sur une augmentation de la volatilité et une fuite vers la rareté. Sa préférence déclarée pour l’or est pertinente, car le métal se négocie près de ses niveaux les plus élevés, dépassant récemment 2 300 dollars l’once. Nous pouvons exprimer cette vision à travers des options sur le fonds négocié en bourse SPDR Gold Shares (GLD). Historiquement, l’or a été un moyen de protection fiable pendant les périodes d’expansion significative de la dette gouvernementale, qui est le scénario décrit. Pour l’allocation d’actifs numériques, la structure du marché a été transformée par l’approbation récente des ETF Bitcoin au comptant. Le fonds IBIT de BlackRock, par exemple, a enregistré plus de 17 milliards de dollars d’entrées nettes depuis son lancement en janvier 2024, signalant une forte demande institutionnelle. Nous pouvons obtenir une exposition à effet de levier à cette tendance grâce aux contrats à terme sur bitcoin du CME Group.Stratégie du Cercle Vicieux de la Dette
Le problème fondamental identifié est le “cercle vicieux de la dette”, la dette nationale des États-Unis étant maintenant supérieure à 34,6 trillions de dollars. Un moyen direct d’échanger cette vue est d’anticiper des taux d’intérêt plus élevés par des positions courtes dans les contrats à terme sur le Trésor. Acheter des options de vente sur un ETF obligataire à long terme comme l’ETF iShares 20+ Year Treasury Bond (TLT) est une autre façon de profiter si les prix des obligations baissent en raison de l’émission de plus de dettes par le gouvernement. Ces avertissements économiques alarmants suggèrent qu’une période de turbulences significatives sur le marché est à venir. Nous devrions donc envisager de nous positionner pour une hausse de la volatilité générale du marché. Acheter des options d’achat sur l’indice de volatilité CBOE (VIX) pourrait servir de protection efficace pour le portefeuille contre le type de risque systémique qui a été décrit.Commencez à trader dès maintenant — cliquez ici pour créer votre compte réel chez VT Markets.
