Valeur de l’Or et Influences du Marché
La valeur de l’or continue d’augmenter malgré le renforcement du dollar américain, l’indice du dollar ayant crû de 0,45 % pour atteindre 99,00. Les rendements des bons du Trésor américain ont légèrement diminué, soutenant la montée du prix de l’or. Un montant remarquable de 64 milliards de dollars a été investi dans les ETF mondiaux sur l’or cette année, septembre représentant à lui seul 17,3 milliards de dollars. La Banque populaire de Chine a ajouté de l’or à ses réserves pendant onze mois consécutifs. Le prix de l’or pourrait dépasser 4 100 $, avec des niveaux de résistance potentiels à 4 150 $ et 4 200 $. Le principal soutien se situe à 4 000 $, avec un risque de baisse vers 3 819 $ en cas de rupture. Avec l’or franchissant les 4 000 $, la tendance immédiate suggère de maintenir une position optimiste dans les semaines à venir. Les traders privilégient les positions longues via des options d’achat ou des contrats à terme pour profiter de cet élan. L’objectif est de capitaliser sur la forte demande en tant qu’actif refuge, générée par le shutdown gouvernemental américain en cours et le stress géopolitique. Nous observons des flux de capitaux historiques soutenant cette montée, avec des ETF mondiaux sur l’or attirant plus de 64 milliards de dollars cette année. Cet achat institutionnel est également confirmé par les banques centrales, comme la Banque populaire de Chine, qui a maintenant accru ses réserves pendant onze mois consécutifs. Ce schéma d’accumulation par des institutions officielles est encore plus agressif qu’en 2022, qui était déjà une année record.Stratégie de Trading de l’Or
Étant donné l’indice RSI suracheté et l’approche des minutes du FOMC, nous devrions utiliser des options pour gérer le risque tout en visant des niveaux de prix clés. Acheter des options d’achat avec un prix d’exercice à 4 100 $ ou plus pourrait profiter de gains continus tout en limitant l’exposition à la baisse. Vendre des options de vente hors de la monnaie en dessous du niveau de soutien de 3 941 $ est une autre façon de percevoir une prime, pariant que la montée actuelle a établi un solide plancher. Nous devons également considérer la force inhabituelle de l’indice du dollar américain, qui se négocie actuellement autour de 99,00 et qui, habituellement, évolue en sens inverse de l’or. Cette divergence suggère que la montée de l’or pourrait être fragile, rendant prudent l’achat d’options de vente protectrices en cas de retournement brusque. Toute nouvelle positive, telle qu’une résolution du shutdown gouvernemental ou un ton plus restrictif de la part de la Fed, pourrait entraîner une vente rapide depuis ces sommets records.Commencez à trader dès maintenant — cliquez ici pour créer votre compte réel chez VT Markets.
