Evoluci\u00f3n del mercado de crudo, acciones y FX<\/p>\n
El crudo cay\u00f3 hace dos d\u00edas tras noticias positivas sobre un oleoducto saud\u00ed que respaldar\u00eda los flujos, pero luego los precios rebotaron a medida que los ataques a petroleros en el Estrecho de Ormuz mantuvieron vigente el riesgo geopol\u00edtico. El panorama de mercado abarca CFDs y FX en plata (XAGUSD), oro (XAUUSD), EURUSD, AUDUSD, el Dow Jones Industrial Average, el S&P 500, WTI y Brent. Desde el punto de vista t\u00e9cnico, se describe al crudo operando dentro de un canal bajista, cerca de la l\u00ednea de tendencia superior mientras comienza a girar a la baja. Se se\u00f1ala que el oscilador estoc\u00e1stico est\u00e1 en sobrecompra y girando a la baja, y se cita el Parabolic SAR como verificaci\u00f3n adicional si los puntos se imprimen por encima del precio.<\/p>\n
Los catalizadores macro se enmarcan en la ret\u00f3rica posterior a la Asamblea General de la ONU por parte de EE. UU. e Ir\u00e1n, junto con conversaciones sobre un retorno a negociaciones que podr\u00edan aliviar el transporte por Ormuz y presionar al crudo, con las elecciones de mitad de mandato de EE. UU. en cinco semanas tambi\u00e9n mencionadas. Las condiciones de renta variable se vinculan a la inflaci\u00f3n, a las expectativas de alzas de tasas de la Fed y a los rendimientos del Treasury a 5 a\u00f1os de EE. UU. en su nivel m\u00e1s alto desde 2007, mientras que se afirma que el S&P 500 est\u00e1 devolviendo parte de las ganancias ligadas a un renovado impulso tecnol\u00f3gico. En FX, se observa al EURUSD cerca de 1.135 d\u00f3lares y al AUDUSD antes de un esperado incremento de tasas del RBA la pr\u00f3xima semana tras el rally de julio\u2013agosto; el oro est\u00e1 en un tri\u00e1ngulo descendente con soporte apenas por encima de 4,250 d\u00f3lares, alineado con el Fibonacci de 61.8%, mientras que la plata forma un bander\u00edn sim\u00e9trico.<\/p>\n
Debemos monitorear de cerca los titulares geopol\u00edticos y el Estrecho de Ormuz, ya que el reciente retroceso del WTI y el Brent podr\u00eda revertirse r\u00e1pidamente. Si bien el Brent ha oscilado recientemente alrededor de 74 d\u00f3lares por barril, indicadores t\u00e9cnicos como el oscilador estoc\u00e1stico sugieren un mercado en sobrecompra, propicio para posiciones cortas de corto plazo si avanzan las conversaciones de paz. Los operadores de derivados deber\u00edan buscar confirmaciones bajistas \u2014como puntos del Parabolic SAR movi\u00e9ndose por encima de la acci\u00f3n del precio\u2014 antes de comprometerse con operaciones a la baja.<\/p>\n
Con las elecciones de mitad de mandato en EE. UU. a solo cinco semanas, esperamos un aumento de la volatilidad burs\u00e1til a medida que los inversionistas se ajusten a la incertidumbre pol\u00edtica. Hist\u00f3ricamente, el S&P 500 enfrenta presi\u00f3n bajista en septiembre y octubre de a\u00f1os de elecciones intermedias, antes de repuntar t\u00edpicamente tras conocerse los resultados. Con los rendimientos del Treasury a 5 a\u00f1os de EE. UU. manteni\u00e9ndose elevados cerca de m\u00e1ximos de varios a\u00f1os, sugerimos operar CFDs de \u00edndices en el Dow Jones y el S&P 500 con l\u00edmites de riesgo estrictos para gestionar ca\u00eddas repentinas del mercado.<\/p>\n
La fortaleza del d\u00f3lar estadounidense contin\u00faa presionando a los principales pares de divisas debido a una inflaci\u00f3n persistente y a tasas de inter\u00e9s altas. Debemos vigilar de cerca al EURUSD a medida que se aproxima al nivel clave de soporte en 1.135 d\u00f3lares, lo que podr\u00eda presentar una se\u00f1al de venta s\u00f3lida si se rompe. Para el AUDUSD, recomendamos prepararse para movimientos bruscos antes de la pr\u00f3xima decisi\u00f3n de tasas del Banco de la Reserva de Australia.<\/p>\n
Los metales preciosos ofrecen configuraciones mixtas, por lo que debemos ajustar nuestras estrategias de manera distinta para oro y plata. El oro se ubica actualmente en un tri\u00e1ngulo descendente, con un soporte clave alineado en torno al nivel de retroceso de Fibonacci de 61.8%, lo que lo hace sensible a una mayor fortaleza del d\u00f3lar. En tanto, la plata opera en un bander\u00edn sim\u00e9trico estrecho, y deber\u00edamos esperar una ruptura clara por encima o por debajo de las l\u00edneas de tendencia antes de colocar nuestras operaciones.<\/p>\n\n\n\n