Inflación del IPC de Canadá Estable
Los indicadores económicos revelan que la inflación anual del IPC de Canadá se mantuvo estable en 2.2% en noviembre, frente a un aumento anticipado del 2.4%. El par de monedas EUR/JPY se suavizó mientras los mercados anticipaban un ajuste de tasas del Banco de Japón. En los mercados de divisas, el EUR/USD se aproximó a 1.1750 a principios de la semana, con baja volatilidad registrada. El GBP/USD subió hacia 1.3400 en medio de expectativas sobre los anuncios de política del Banco de Inglaterra. Los precios del oro avanzaron a $4,350, continuando con la tendencia al alza de la semana pasada, apoyados por expectativas de una política acomodaticia de la Reserva Federal. En el ámbito de las criptomonedas, el precio de Solana se consolida en $131 con cerca de $1 mil millones en entradas de ETF al contado.Señales y Estrategias del Mercado
El S&P 500 registró ganancias mientras los rendimientos a 2 años de EE. UU. se mantenían alrededor del 3.50% tras un recorte de tasas de la Reserva Federal. Este ajuste de tasas benefició especialmente a sectores fuera de la tecnología. El número de producción industrial de octubre, más fuerte de lo esperado, es una señal clave. Esto revierte las tendencias negativas que vimos a finales de 2023, sugiriendo que la economía de la eurozona ha encontrado una base más sólida. Por lo tanto, debemos considerar posiciones alcistas en el Euro, quizás utilizando opciones de compra en EUR/USD, antes de la reunión del Banco Central Europeo esta semana. El Dólar estadounidense sigue débil tras el reciente recorte de tasas de la Reserva Federal, confirmando el cambio hacia una política más acomodaticia que anticipábamos para 2024. Este entorno hace que vender el dólar sea una estrategia atractiva para las próximas semanas. Podemos considerar comprar opciones de venta en el Índice del Dólar (DXY) para beneficiarnos de las caídas esperadas a medida que se enfoquen los datos de EE. UU. El mercado ahora considera un aumento de tasas del Banco de Japón como una casi certeza, un cambio de política significativo que se ha estado gestando desde 2024. Esto apunta hacia una notable fortaleza del Yen, lo que podría debilitar considerablemente pares como EUR/JPY. Creemos que las opciones de venta largas en EUR/JPY podrían ser una forma efectiva de jugar esto, apostando a que el Yen se apreciará más rápidamente que el Euro. La aproximación del oro a $4,350 es el resultado directo del dólar débil y las persistentes presiones inflacionarias. Esto es más del doble del precio de ruptura que vimos a finales de 2023, demostrando cuán poderosa ha sido esta tendencia. Si bien el impulso es fuerte, debemos usar estrategias como spreads de llamada alcista en futuros de oro para gestionar el riesgo de un retroceso pronunciado desde estos máximos históricos. Con el par EUR/USD mostrando baja volatilidad, vemos una oportunidad para un despegue a medida que se acercan datos clave de EE. UU. y anuncios de los bancos centrales. Este período tranquilo podría ser un momento ideal para posicionarnos para un aumento en el movimiento del mercado. Estamos considerando comprar opciones o straddles VIX en pares de divisas importantes para prepararnos para este potencial cambio.Empieza a operar ahora — haz clic aquí para crear tu cuenta real en VT Markets.
