Las acciones de Fiserv experimentaron una caída del 21% el miércoles después de que la compañía informó un segundo trimestre que no cumplió con las expectativas. La acción bajó de un cierre anterior cercano a $166 hasta un mínimo de $128 durante el comercio de la mañana.
Aunque los mercados avanzaron debido a un acuerdo comercial con Japón, los aranceles europeos son una preocupación si EE. UU. aplica aranceles unilateralmente. Otras caídas en ganancias incluyeron a Texas Instruments con un descenso del 12% y Enphase Energy con un 8%, mientras se anticipan más resultados del segundo trimestre de Tesla y Alphabet.
Los ingresos orgánicos de Fiserv en el segundo trimestre crecieron un 8% en comparación anual a $5.18 mil millones, por debajo de los $5.2 mil millones esperados, lo que llevó a la dirección a reducir sus pronósticos anuales. A pesar de un aumento de 5 centavos en la guía de ganancias por acción, el mercado en su mayoría desestimó esto.
Fiserv reportó $2.47 en ganancias ajustadas por acción sobre $5.52 mil millones en ingresos, superando las predicciones de Wall Street. A pesar de resultados satisfactorios en el segundo trimestre, las acciones de Fiserv volvieron a los niveles de febrero de 2024, con indicadores técnicos como el Índice de Fuerza Relativa sugiriendo oportunidades potenciales.
El patrón de velas se asemeja a un martillo, insinuando un posible interés en la compra a medida que las acciones se recuperan de los mínimos de la sesión temprana. Si el comercio abre por encima del máximo del día anterior, podría indicar el inicio de una tendencia al alza.
La significativa caída de las acciones ha causado un aumento dramático en la volatilidad implícita, que es una medida clave de las oscilaciones de precios esperadas. Estamos viendo que la volatilidad implícita de 30 días para la compañía salta a más del 45%, superando con creces su promedio de 52 semanas de alrededor del 25%. Este entorno hace que vender opciones sea una estrategia atractiva para quienes creen que la acción se estabilizará.
Dada la configuración técnica y el indicador RSI sobrevendido, estamos considerando vender opciones put fuera del dinero para las próximas semanas. Esta estrategia nos permite aprovechar la prima alta causada por el aumento de volatilidad mientras establecemos un precio por debajo del mínimo reciente en el que estaríamos cómodos poseyendo las acciones. Los datos históricos sobre caídas similares en los resultados de la acción muestran una tendencia a encontrar una base y comerciar de lado o ligeramente más alto en el mes siguiente.
Para los operadores que anticipan un rebote más rápido hacia los niveles de febrero, la alta volatilidad hace que comprar opciones call directamente sea muy caro. Una estrategia más prudente sería un “bull call spread”, que reduce el costo inicial al vender una opción call de mayor precio al mismo tiempo que se compra una opción call a un precio más bajo. Este enfoque limita la ganancia máxima, pero ofrece un mejor perfil de riesgo-recompensa si la acción comienza la tendencia al alza sugerida por los indicadores técnicos.
También debemos considerar la razón fundamental de la caída, ya que la reducción de la guía anual podría limitar cualquier rally significativo.
Empieza a operar ahora — haz clic aquí para crear tu cuenta real en VT Markets.
