Aspectos destacados del mercado Forex
En el mercado de divisas, el GBP/USD experimentó un aumento, alcanzando nuevos máximos cerca de 1.3360, mientras que el EUR/USD ha recortado pérdidas iniciales, comerciando alrededor de 1.1620. Mientras tanto, el dólar australiano ha caído a un mínimo de un mes. Las criptomonedas como Bitcoin, Ethereum y Ripple se mantienen por encima de niveles clave de soporte, aunque persisten los riesgos. Litecoin ha mostrado un rebote, comerciando alrededor de $130 a medida que crece el interés minorista. Los aranceles de EE. UU. siguen siendo una herramienta constante de política exterior, enfatizando su importancia más allá de los ciclos de noticias inmediatos. Los desarrollos continuos en los mercados globales ilustran el panorama competitivo y las incertidumbres que enfrentan los comerciantes y las partes interesadas. Con las expectativas de inflación a un año aún altas en 4.6%, vemos una presión continua sobre los precios en la economía. Esta cifra, aunque es una ligera disminución, sigue estando bien por encima del objetivo de la Reserva Federal, recordándonos la inflación persistente que enfrentamos en 2022 y 2023. La reacción del mercado a esto se complicará por el repentino aumento de las tensiones comerciales.Opciones y estrategia de mercado
La fuerte caída en el Dow Jones sugiere que deberíamos considerar opciones de venta protectoras en índices importantes como el SPX y NDX. La volatilidad es la principal historia, y esperamos que el Índice de Volatilidad CBOE (VIX) aumente aún más desde sus niveles actuales. Comprar opciones de compra de VIX o futuros de VIX podría ser una forma directa de operar con el miedo creciente en el mercado. Que el oro rompa la marca de $4,000 es un evento psicológico y técnico significativo, señalando una fuerte búsqueda de seguridad. Creemos que las opciones de compra sobre futuros de oro (GC) o ETFs de oro son viables para capturar un impulso adicional al alza. Históricamente, el oro ha tenido un buen rendimiento durante períodos de riesgo geopolítico combinado y alta inflación. En los mercados de divisas, el dólar se debilita inesperadamente, lo que crea oportunidades en pares importantes. Vemos potencial en comprar opciones de compra en el EUR/USD y GBP/USD para aprovechar esta debilidad inesperada del dólar. Por el contrario, dado que el déficit comercial de EE. UU. con China fue de más de $270 mil millones el año pasado, las tensiones renovadas afectarán desproporcionadamente a las divisas sensibles al comercio, como el dólar australiano, haciendo atractivas las opciones de venta en AUD/USD. La caída del crudo WTI por debajo de $60 indica preocupaciones profundas sobre una desaceleración en la demanda global. Dado que China es el mayor importador de petróleo crudo del mundo, cualquier interrupción en su economía impactará directamente los precios de la energía. Deberíamos considerar comprar opciones de venta de WTI para protegernos o especular sobre un posible descenso de precios en las próximas semanas. Incluso con riesgos a la baja para el crecimiento, la cifra de inflación persistente sugiere que los derivados de tasas de interés estarán muy activos. Necesitamos observar de cerca las opciones en futuros de SOFR para ver cómo el mercado valora el próximo movimiento de la Reserva Federal. El banco central ahora se encuentra atrapado entre combatir la inflación y gestionar las consecuencias económicas de una guerra comercial.Empieza a operar ahora — haz clic aquí para crear tu cuenta real en VT Markets.
