Análisis de Ondas
La onda ((i)) alcanzó su punto máximo a 665.13, descendió a 653.17 en la onda ((ii)), subió a 665.83 en la onda ((iii)), y cayó a 660.28 en la onda ((iv)). La onda ((v)) alcanzó 670.23, concluyendo la onda 1. Después de esto, la onda 2 formó un patrón de zigzag, tocando fondo en 651.41. La onda ((a)) cayó a 658.93, la onda ((b)) subió a 668.71, y la onda ((c)) bajó a 651.41, completando la onda 2. El ETF ha reanudado su movimiento ascendente en la onda 3, con la onda ((i)) aumentando a 672.99 y la onda ((ii)) descendiendo a 663.30. Se espera un retroceso que encuentre soporte en 646.17, preparando más movimiento ascendente. En general, el análisis indica un impulso alcista continuo con niveles de soporte claros. El ETF S&P 500 está señalando un camino claro hacia arriba, sugiriendo que estamos en una fuerte tercera onda de un ciclo alcista. Esta estructura implica que cualquier debilidad a corto plazo debiera verse como un retroceso temporal y no como el comienzo de una nueva tendencia bajista. El camino de menor resistencia sigue siendo al alza en las próximas semanas.Estrategia de Negociación
Para los traders de derivados, esto significa que debemos buscar establecer posiciones alcistas en las caídas, con el reciente mínimo de 663.30 actuando como un área inicial de interés. Comprar opciones de compra o iniciar spreads de compra alcistas en retrocesos hacia este nivel podría ofrecer un ajuste de riesgo-recompensa favorable. Un retroceso más profundo hacia el mínimo de 651.41 presentaría un punto de entrada aún más atractivo para opciones de mayor plazo. Esta perspectiva técnica se refuerza con los datos económicos resilientes de la semana pasada, que mostraron que el PIB del tercer trimestre de 2025 creció a una tasa anualizada del 2.5%. Además, la última lectura de inflación del índice PCE básico fue del 2.8%, continuando la tendencia de enfriamiento gradual que hemos visto desde el verano. Este entorno macroeconómico apoya más ganancias en acciones sin señalar una economía sobrecalentada que obligue a la Fed a actuar. El Índice de Volatilidad Cboe (VIX) se encuentra actualmente cerca de 18, lo cual es lo suficientemente alto como para hacer que las primas de las opciones sean atractivas para los vendedores. Este es un ajuste similar al que observamos durante el mercado inestable pero finalmente alcista a finales de 2023, donde vender opciones de venta en debilidades fue una estrategia constantemente rentable. Podríamos usar opciones de venta aseguradas en efectivo o spreads de opciones de venta alcistas con precios de ejercicio por debajo de los niveles clave de soporte para generar ingresos mientras esperamos un ingreso. Desde una perspectiva de gestión de riesgos, el nivel 646.17 es el soporte crítico que debe mantenerse para conservar esta estructura alcista. Un movimiento por debajo de este precio señalaría que la onda de impulso que comenzó en el mínimo de abril de 2025 ha fallado. Mientras el precio permanezca por encima de ese punto, la estrategia principal debería ser posicionarse para un mayor aumento.Empieza a operar ahora — haz clic aquí para crear tu cuenta real en VT Markets.
