ارتفع زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأميركي (AUD/USD) بنسبة 0.56% يوم الخميس، مواصلاً المكاسب للجلسة الرابعة ومقترباً من مستوى 0.7100، وهو مستوى لم يُسجَّل منذ أواخر مارس. ويتداول الزوج فوق **المتوسط المتحرك الأسي** (EMA: متوسط متحرك يعطي وزناً أكبر للأسعار الأحدث) لـ200 فترة قرب 0.6950 على الرسم البياني للساعة، فيما عاد **مؤشر القوة النسبية العشوائي** (Stochastic RSI: مؤشر يقيس زخم الحركة مقارنة بنطاقها) إلى ما فوق 80.
وجاءت هذه الحركة بعد توقف استمر أسبوعين للعمليات العسكرية الأميركية ضد إيران، وارتبط ذلك بإعادة إيران فتح **مضيق هرمز**. كما تسود حالة من عدم اليقين بشأن ما إذا كانت إسرائيل ستوقف عملياتها في لبنان، وهو ما أُفيد بأنه ضمن شروط إيران.
بيانات التضخم الأميركية تحت المجهر
جاءت بيانات **نفقات الاستهلاك الشخصي** الأميركية لشهر فبراير (PCE: مقياس مفضل لدى الاحتياطي الفيدرالي لقياس التضخم في إنفاق المستهلكين) أعلى من التوقعات أو متوافقة معها. وبلغ **الرقم العام** (Headline: يشمل جميع البنود) 2.8% على أساس سنوي مقابل 2.6% متوقعة، فيما بلغ **الرقم الأساسي** (Core: يستبعد عادة الغذاء والطاقة لتقليل التشوهات) 3.0% على أساس سنوي، وارتفع كلاهما 0.4% على أساس شهري.
ومن المقرر صدور بيانات **مؤشر أسعار المستهلكين** الأميركي (CPI: يقيس تغير أسعار سلة من السلع والخدمات التي يشتريها المستهلك) لشهر مارس عند 12:30 بتوقيت غرينتش يوم الجمعة. وتتوقع FactSet أن يسجل الرقم العام 0.8% على أساس شهري ونحو 3.1%–3.3% على أساس سنوي، بينما يتوقع للرقم الأساسي 0.2%–0.3% على أساس شهري و2.7% على أساس سنوي.
على الرسم البياني اليومي، يتداول AUD/USD عند 0.7084، فوق المتوسط المتحرك الأسي لـ50 يوماً عند 0.6967 وفوق المتوسط المتحرك الأسي لـ200 يوم عند 0.6752. وتشمل مستويات الدعم 0.7084 ثم 0.6967 ثم 0.6752، مع استقرار Stochastic RSI قرب 57.
استراتيجية الخيارات والتقلبات
يجدر تذكّر التحذير من أن تقرير CPI قد يحمل أثرين متعاكسين. فعند صدور البيانات الرئيسية غالباً ما ترتفع **التقلبات الضمنية** (Implied Volatility: توقعات السوق لحجم تحركات السعر المستقبلية كما تنعكس في أسعار عقود الخيارات)، ما يجعل استراتيجيات الخيارات مثل **السترادل الطويل** (Long Straddle: شراء خيار شراء وخيار بيع بالسعر التنفيذي نفسه) أو **السترانغل الطويل** (Long Strangle: شراء خيار شراء وخيار بيع بأسعار تنفيذ مختلفة) أكثر جاذبية. وتتيح هذه الاستراتيجية الاستفادة من حركة كبيرة في AUD/USD بغض النظر عن الاتجاه صعوداً أو هبوطاً.
كما أن الصورة الأساسية للدولار الأسترالي تختلف. فقد تراجعت أسعار خام الحديد، وهو عنصر مؤثر في الاقتصاد الأسترالي، إلى ما دون 100 دولار للطن، وهو انخفاض ملحوظ عن مستويات العام الماضي. وتشير هذه المعطيات إلى أن أي ارتفاعات في AUD/USD قد تواجه مقاومة قوية.
وأظهر التحليل الفني أن **المتوسط المتحرك** (Moving Average: متوسط سعر لفترة زمنية لتحديد الاتجاه) لـ50 يوماً يمثل مستوى مهماً للاتجاه. ويمكن استخدام المتوسطات المتحركة الرئيسية لتحديد نقاط الدخول والخروج من الصفقات. وقد يشير كسر مستدام دون هذا المستوى إلى تحول التراجع المحدود إلى اتجاه هابط أكثر وضوحاً.
