وصلت بدايات الإسكان في كندا لشهر ديسمبر إلى 282.4 ألف، متجاوزة التوقعات المحددة عند 260 ألف. تقدم هذه البيانات نظرة إيجابية لقطاع البناء في نهاية العام.
في سوق العملات، انخفض الدولار الأمريكي / الين الياباني إلى 158.00 بسبب قوة الين، في حين أثر ارتفاع الدولار الأمريكي على كل من اليورو / الدولار الأمريكي والجنيه الإسترليني / الدولار الأمريكي. تراجعت أسعار الذهب، لتنخفض تحت 4,600 دولار لكل أوقية، بسبب التطورات الجيوسياسية وقوة الدولار.
العملات الرقمية مثل بيتكوين، إثريوم، وXRP تتمسك بمستويات الدعم الرئيسية على الرغم من تراجع الطلب من التجزئة. يبقى بيتكوين فوق 95,000 دولار، مع تداول إثريوم وXRP بالقرب من مؤشرات الحركة المتوسطة.
التركيز على المؤشرات الاقتصادية القادمة
بالنظر إلى المستقبل، من المتوقع أن تؤثر بيانات اقتصادية هامة في الولايات المتحدة وقرارات البنك المركزي الياباني على اتجاهات السوق. ستوجه بيانات مؤشر نفقات الاستهلاك الشخصي ومؤشرات مديري المشتريات في الولايات المتحدة التوقعات بشأن أنشطة الاحتياطي الفيدرالي، بينما سيركز البنك المركزي الياباني على الإرشادات بعد الانتخابات.
في سوق العملات الرقمية، ارتفع داش رغم تعديلات السوق الأوسع، ليصل إلى أعلى مستوى له خلال اليوم عند 96.85 دولار. ويعود ذلك جزئيًا إلى زيادة اهتمام التجار بالتجزئة، كما يتضح من زيادة الفائدة المفتوحة على العقود المستقبلية التي وصلت إلى 165 مليون دولار.
يمثل الارتفاع المفاجئ في بدايات الإسكان الكندية إلى 282.4 ألف مستوى لم نشهده بشكل مستمر منذ طفرة عام 2021، مما يشير إلى قدرة اقتصادية غير متوقعة. مع استمرار بيانات التضخم الكندي من أواخر عام 2025 في الالتصاق حول 2.9%، نرى احتمالًا أكبر لتأجيل بنك كندا لأي خفض مخطط له في أسعار الفائدة. وهذا يجعل شراء خيارات الاستدعاء على الدولار الكندي، أو بيع عقود الدولار الأمريكي / الدولار الكندي الآجلة، استراتيجية مثيرة للأسبوعين المقبلين.
استراتيجيات السوق وردود الأفعال
تبدو مخاوف الحاكم الفيدرالي بومان بشأن هشاشة سوق العمل مبررة، خصوصًا بعد تقرير الوظائف غير الزراعية لشهر ديسمبر 2025 الذي أظهر تباطؤًا في نمو الوظائف ليصل إلى 160,000. وعلى الرغم من ذلك، يبقى الدولار قويًا، مما يخلق توترًا قبل بيانات التضخم الحيوية لمؤشر نفقات الاستهلاك الشخصي الأمريكي الأسبوع القادم. نحن نؤمن بأن شراء تقلبات من خلال اختيار استراتيجيات خيارات الانفجار للعملات الأساسية مثل اليورو / الدولار الأمريكي هو وسيلة حكيمة للتداول في حالة الخروج من البيانات المرتقبة.
التباين الواضح في المعادن الثمينة، حيث سجلت الفضة مستوى قياسيًا عند 93.75 دولار في حين انخفاض الذهب دون 4,600 دولار، هو إشارة واضحة. أدى ذلك إلى انخفاض نسبة الذهب إلى الفضة إلى 49، وهو أقل بكثير من المتوسط العقدي الذي يصل إلى حوالي 75 والذي لاحظناه في أوائل العقد الأول من 2020. نرى فرصة واضحة لتداول ثنائي هنا، باستخدام العقود المستقبلية للشراء الطويل للذهب والبيع القصير للفضة بتوقع عودة إلى المتوسط التاريخي.
نحن نراقب زوج الدولار الأمريكي / الين الياباني للوصول إلى مستوى 158.00، وهي منطقة أثارت تاريخيًا تدخلات لفظية وفعلية من وزارة المالية اليابانية، كما رأينا في عام 2024. مع اجتماع البنك المركزي الياباني الأسبوع المقبل، ارتفعت التقلبات الضمنية لخيار الين. يجب على المتداولين النظر في شراء خيارات بيع قصيرة الأجل للدولار الأمريكي / الين الياباني للتكهن بانخفاض مفاجئ مدفوع بالتدخل.
