شهد عدد مستفيدي تأمين العمل في كندا زيادة شهرية بنسبة 1.1% في أكتوبر، مما عكس الانخفاض السابق بنسبة 1.1%.
وفي الوقت نفسه، شهدت أسواق العملات والسلع المختلفة تقلبات. ارتفع زوج اليورو/الدولار (EUR/USD) ليقترب من 1.1750 بعد أن أبقى البنك المركزي الأوروبي على أسعار الفائدة دون تغيير، في حين أظهرت أرقام التضخم الأمريكي زيادة سنوية بنسبة 2.7% في نوفمبر، منخفضة من 3.1% في أكتوبر. اقترب الذهب من علامة 4,350 دولار كاستجابة للتحديثات الاقتصادية الهامة، وبلغ الجنيه الإسترليني/الدولار (GBP/USD) 1.3440 بعد تخفيض بنك إنجلترا لسعر الفائدة.
اتجاهات سوق العملات الرقمية
في عالم العملات الرقمية، اقتربت بيتكوين من اختراق فوق 87,000 دولار بسبب زيادة تدفقات صناديق الاستثمار المتداولة (ETF). بقيت إيثريوم حول 2,800 دولار بسبب تدفقات صناديق الاستثمار المتداولة الضعيفة، بينما حافظت XRP على موقعها عند 1.82 دولار وسط انخفاض الطلب التجزئة.
قام بنك إنجلترا بتخفيض سعر الفائدة إلى 3.75% في قرار أدى إلى بقاء معدلات السوق أعلى وتقوية الجنيه الإسترليني قليلاً. ولا تزال احتمالية إجراء تخفيض آخر في الأسعار خلال الأشهر القادمة غير مؤكدة.
الزيادة الأخيرة في مستفيدي تأمين العمل في كندا، التي تحولت إلى زيادة بنسبة 1.1% بعد انخفاض بنسبة 1.1%، تشير إلى ضعف واضح في سوق العمل الكندي. هذه التغيرات تشير إلى تراجع محتمل للاقتصاد الكندي، وهو اتجاه ظهر منذ أن بدأ سوق العمل يظهر علامات على التبريد في عام 2024. يجب على متداولي المشتقات النظر في استراتيجيات قد تحقق ربحاً من ضعف الدولار الكندي، خاصةً مقابل العملات المدعومة من البنوك المركزية الأقوى.
قراءة مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي الأضعف من المتوقع بنسبة 2.7% تضع ضغطاً كبيراً على الدولار الأمريكي. هذا يؤكد مسار الانحسار التضخمي الذي كنا نسير فيه منذ الارتفاعات القياسية العقدية في عام 2022، مما يقلل من احتمال اتخاذ موقف متشدد من قبل الاحتياطي الفيدرالي. يجب أن ننظر في شراء خيارات الشراء على أزواج مثل EUR/USD وGBP/USD للاستفادة من ضعف الدولار المتوقع مع اقتراب نهاية العام.
اختلاف سياسات البنوك المركزية
الإجراءات التي تتخذها البنوك المركزية تخلق فرص تداول واضحة لنا لنتبعها. بينما يُتوقع أن يكون الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي أكثر مرونة، فإن “التخفيض المتشدد” لبنك إنجلترا إلى 3.75% وتوقعات النمو المحدثة للبنك المركزي الأوروبي توفر قوة أساسية للجنيه الإسترليني واليورو. يجب أن تستمر هذه الانقسامية السياسة في تعزيز المكاسب في GBP/USD وEUR/USD خلال الأسابيع القليلة المقبلة.
يتفاعل الذهب بقوة مع ضعف الدولار واحتمالية انخفاض معدلات الفائدة، متجهاً نحو مستوى 4,350 دولار. هذا البيئة مواتية للغاية للأصول غير المدرة للعوائد، مما يعكس الظروف التي أثارت الارتفاع الكبير في الذهب في أواخر عام 2023. يمكننا استغلال هذا الزخم بشراء عقود الذهب الآجلة أو خيارات الشراء على صناديق الاستثمار الكبرى في الذهب.
المزيج بين الضعف الاقتصادي الكندي والمبيعات الواسعة للدولار الأمريكي يقدم صورة معقدة لزوج USD/CAD. ووفقاً لبيانات إحصاءات كندا، ارتفع معدل البطالة في البلاد إلى 6.4%، مستمراً في صعوده الثابت، لذا فإن ضعف سوق العمل يعتبر اتجاهاً مؤكداً. قد تكون تجارة أكثر ربحية هي المراهنة على أداء الدولار الكندي الضعيف مقابل العملات الأخرى، مثل الشراء الطويل على EUR/CAD أو GBP/CAD.
أنشئ حسابك الحقيقي في VT Markets و<ا href="https://myaccount.vtmarkets.com/login">ابدأ التداول الآن.
