ارتفعت القروض البنكية في الهند لتصل إلى 11.4% بنهاية سبتمبر، مرتفعة من 10.4% سابقًا. وهذا يمثل تغيرًا في نمو القروض داخل القطاع المالي في البلاد.
شهد سوق الصرف الأجنبي ارتفاع الدولار الأمريكي مقابل الين الياباني بسبب تغيير في سياسة الولايات المتحدة تجاه الصين. وبالمثل، بقي اليورو/الجنيه الإسترليني مستقرًا، متأثرًا بعوامل مثل القضايا المالية في المملكة المتحدة والسياسة الفرنسية.
أسعار الذهب
انخفضت أسعار الذهب من مستوياتها المرتفعة السابقة، لتستقر قرب 4,200 دولار لكل أونصة تروي. وهذا الانخفاض يرتبط بانتعاش في الدولار الأمريكي وزيادة في عوائد سندات الخزانة الأمريكية.
في العملات الرقمية، انخفضت قيمة البيتكوين إلى أقل من 105,000 دولار. كما أظهرت الإيثريوم والريبل انخفاضًا، حيث انخفض الريبل إلى أقل من 2.22 دولار.
تواجه الأسواق المالية أسبوعًا مزدحمًا مع إصدارات بيانات مالية متنوعة، بما في ذلك أرقام مؤشر أسعار المستهلكين الأمريكي ومؤشر مديري المشتريات. وهذه الأرقام قد تؤثر على قرارات أسعار الفائدة المستقبلية من قبل البنوك المركزية.
تجاوزت تصفية سوق العملات الرقمية حاجز المليار دولار خلال 24 ساعة، حيث شهدت Binance Coin (BNB)، سولانا، وكاردانو تراجعًا بأكثر من 10٪. وهذا يجعلها تواجه أكبر الخسائر بين العملات الرقمية الكبرى.
توقعات الأسواق المالية
يتوفر مراجعة تفصيلية لأفضل الوسطاء لمختلف الاحتياجات في عام 2025، بما في ذلك من لديهم فروقات أسعار منخفضة ورافعة مالية عالية. كما تم إبراز مزايا وعيوب الوسطاء المختلفين، مع ميزات خاصة مثل منصات MT4 والحسابات الخالية من المبادلة.
نظرًا للقوة الشاملة للدولار الأمريكي، يجب أن نكون حذرين من الاستثمار في العملات الرئيسية الأخرى. يغذي ارتفاع الدولار حالة عامة من تجنب المخاطرة، وستكون بيانات التضخم الأمريكية المقبلة حاسمة في اختبار رهانات السوق على تخفيضات أسعار الفائدة المستقبلية من قبل الفيدرالي. يقترح هذا البيئة النظر في خيارات التجنب على أزواج مثل EUR/USD وGBP/USD كنوع من التحوط ضد المزيد من ارتفاعات الدولار.
يبدو أن التوقعات للعملات الأوروبية ضعيفة بشكل خاص، حيث ينخفض الجنيه باتجاه 1.34 وسط مخاوف مالية في المملكة المتحدة، ويقترب اليورو من 1.1650 حيث يتوقع التجار تخفيضات محتملة في أسعار الفائدة من قبل البنك المركزي الأوروبي. تعتبر أرقام التضخم القادمة في المملكة المتحدة وبيانات مؤشر مديري المشتريات في منطقة اليورو أحداثًا رئيسية يمكن أن تعجل من هذا الانخفاض. نرى في هذا فرصة لبناء مراكز بيع من خلال عقود الآجلة، متوقعين سياسات بنوك مركزية أكثر تجاوبًا في أوروبا مقارنة بالولايات المتحدة.
التراجع في الذهب من مستوياته المرتفعة قرب 4400 دولار إلى مستوى 4200 دولار هو نتيجة مباشرة للدولار الأقوى والعوائد الأمريكية الأعلى. ومع ذلك، يعد هذا الأسبوع التاسع على التوالي من المكاسب، مما يظهر اتجاهًا قويًا مشابهًا للارتفاع الذي شهدناه من 2018 إلى 2020. يمكن أن يكون هذا الانخفاض فرصة لشراء خيارات الشراء طويلة الأجل، تحسبًا لاستمرار الارتفاع بمجرد أن يتلاشى ارتفاع الدولار هذا.
يبدي سوق العملات الرقمية خوفًا شديدًا، حيث دفعت التصفية التي تجاوزت مليار دولار البيتكوين إلى ما دون 105,000 دولار. غالبًا ما تؤدي مثل هذه المبيعات المكثفة، مثل تلك التي شهدناها في دورة 2021-2022، إلى تقلبات حادة يمكن تداولها. يمكننا استغلال هذه التقلبات بشراء خيارات البيع للتكهن بمزيد من التراجع أو ببيع خيارات البيع المدعومة نقدًا بأسعار تنفيذ أقل لتحصيل العلاوة من الذعر.
وعلى النقيض، يُظهر الاقتصاد الهندي علامات على الدفء، حيث يتسارع نمو القروض البنكية إلى 11.4٪. هذا يستمر في اتجاه النمو القوي للائتمان الذي لاحظناه على مدى السنوات القليلة الماضية، والذي ينبغي أن يوفر دعمًا أساسياً للروبية الهندية. يجب علينا البحث عن فرص للاستثمار في الروبية مقابل العملات الأضعف مثل اليورو أو الجنيه الإسترليني من خلال العقود الآجلة للعملات.
