تمكنت S&P 500 من تجاوز مقاومة 6,720 لكنها واجهت رفضًا بعد الأخبار الواردة من الصين، ولم تتوقف حتى عند مستوى الدعم الذي تحول إلى مقاومة عند 6,665. بينما يظل الاتساع غير مثير للإعجاب، تتحرك جميع المؤشرات نحو الأعلى مع اقتراب ناسداك من ذروته السابقة، ويتقدم راسل 2000 في القيادة.
ديناميكيات سوق العملات
يرتفع زوج GBP/USD مع ضعف الدولار الأمريكي ويدعم البيانات الاقتصادية في المملكة المتحدة الجنيه الإسترليني. في الوقت نفسه، يتم تداول EUR/USD بالقرب من 1.1700، مدفوعًا بتراجع الدولار الأمريكي والمخاوف من الإغلاق الحكومي في الولايات المتحدة الذي يؤثر على شعور السوق.
يقترب الذهب من مستوى قياسي تاريخي تحت 4,300 دولار للأونصة بسبب المخاوف من الحروب التجارية، واحتمالية تخفيضات معدل الفائدة من الفيدرالي، والمخاطر الجيوسياسية. ارتفعت Ripple (XRP) إلى فوق 2.40 دولار، لتسقط مؤقتاً إلى 2.35 دولار وسط انخفاض أوسع في سوق العملات الرقمية، ويظهر Solana تعافيًا، مستهدفًا 200 دولار إلى جانب بيتكوين وإيثريوم.
إخلاء مسؤولية: يُنصح بمراجعة الأسواق والأدوات بحذر قبل اتخاذ أي قرارات استثمارية لأنها تنطوي على مخاطر وشكوك. لا ينبغي اعتبار المعلومات المقدمة نصيحة استثمارية مباشرة أو توصيات لشراء أو بيع الأصول.
نظرًا لفشل السوق مؤخرًا في البقاء فوق 6,765 على S&P 500، نشهد الآن بعض الاستقرار حول مستوى 6,700. تقرير مؤشر أسعار المستهلك (CPI) لشهر سبتمبر الأسبوع الماضي، الذي جاء بنسبة 3.8٪ أعلى قليلاً من المتوقع، ألقى بظلاله على فكرة تخفيض معدل الفائدة من الفيدرالي قريبًا. هذه التضخم العنيد هو العقبة الأساسية أمام اختراق نظيف لمستويات قياسية جديدة.
يجب أن نراقب مؤشر تقلبات بورصة شيكاغو (VIX)، الذي ارتفع من أدنى مستوياته إلى حوالي 19 في الجلسات الأخيرة. يشير هذا إلى أن التجار يشترون بنشاط حماية ضد تراجع محتمل قبل تقارير الأرباح للربع الثالث. يجعل هذا شراء خيارات SPX أو SPY وسيلة تحوط جذابة، أو بالنسبة لأولئك الذين لديهم وجهة نظر محايدة، بيع الكوندرات الحديدية لجمع قسط من هذا التقلب المرتفع.
المخاوف والفرص في السوق
يستمر الذهب في كونه مؤشرًا مهمًا، حيث يبقى صامدًا تحت مستوى 4,300 دولار مع استمرار المخاوف بشأن مفاوضات الإغلاق الحكومي الأمريكي. ظل مؤشر الدولار الأمريكي (DXY) أيضًا ضعيفًا، يكافح للعودة إلى فوق 104.50. يوحي هذا الوضع بأن مراكز طويلة في العقود الآجلة للذهب (GC) تبقى استراتيجية سليمة للتحوط ضد كل من المخاطر الجيوسياسية واستمرار ضعف الدولار.
بدأت قيادة Russell 2000 في الضعف هذا الأسبوع، وهو إشارة تحذير تقليدية لتراجع شهية المخاطرة. بينما تظل التكنولوجيا الكبيرة في Nasdaq 100 قائمة، تزداد القلق من اتساع السوق الضيق الذي ذكرناه من قبل. هذا الاختلاف يوحي بالحذر، حيث أن التجمعات التي تدفعها فقط عدد قليل من الأسهم الضخمة عادة ما تكون أقل استدامة.
أنشئ حسابك في VT Markets الآن وابدأ التداول الآن.
