ارتفع الجنيه الإسترليني (GBP) بنسبة 0.60% مقابل الدولار الأمريكي (USD) يوم الأربعاء خلال الجلسة الأمريكية الشمالية، وتم تداوله عند 1.3396 بعد أن وصل إلى أدنى مستوياته اليومية عند 1.3309. استمر الانتعاش خلال الجلسة الأوروبية حيث اقترب زوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي من 1.3370، بسبب تعليقات من مسؤولين أمريكيين وآخرين من الاحتياطي الفيدرالي حول قضايا سوق العمل.
نشاط السوق الآسيوي
خلال الساعات الآسيوية، حافظ زوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي على زخمه الصعودي (حول 1.3350)، مدفوعًا بتراجع الدولار الأمريكي وسط توقعات بتخفيضات في معدلات الاحتياطي الفيدرالي في عام 2025. تظهر بيانات أداة CME FedWatch فرصة 94% لخفض الفائدة في أكتوبر وفرصة 93% في ديسمبر.
من المتوقع أن يكون تقرير التوظيف الأسترالي في سبتمبر مخيباً للآمال، مع توقعات بإضافة 17,000 وظيفة جديدة ومعدل بطالة يبلغ 4.3%. في الوقت نفسه، استعادت ليدو DAO الدعم فوق 1.00 دولار، حيث تم تشغيل الاختبار الشبكي Lido V3 للترقيات الأساسية للبروتوكول الرئيسي.
في تداول العملات الأجنبية، لامس زوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي لفترة وجيزة متوسط الحركة الأسي لمدة 200 يوم بالقرب من 1.3290 ولكنه تجاوز 1.3400. ظلت الذهب مستقرة حول 4,200 دولار للأونصة، مدعومة بالتوترات الجيوسياسية، والمخاوف من التجارة بين الولايات المتحدة والصين، والمخاوف من إغلاق حكومي أمريكي.
نظراً لاحتمال الكبير لخفض الفدرالي لمعدلات الفائدة، يجب أن ننظر إلى القوة الحالية في زوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي كاتجاه قد يستمر في الأسابيع القادمة. ارتداد الزوج من المتوسط المتحرك لمدة 200 يوم بالقرب من 1.3290 إلى ما يقارب 1.3400 يعتبر إشارة قوية من الناحية الفنية. يأتي ذلك بعد بيانات طلبات البطالة الأمريكية للأسبوع الماضي التي ارتفعت بشكل غير متوقع إلى 310,000، مما يعزز اعتقاد السوق بأن مجلس الاحتياطي الفيدرالي يجب أن يتخذ إجراء لدعم سوق العمل الضعيف.
استراتيجيات السوق
من المرجح أن يظل الدولار الأمريكي في موقف دفاعي، مما يجعل الاستراتيجيات المشتقة التي تراهن ضده جذابة. مع ظهور أداة CME FedWatch فرصة 94% لخفض الفائدة هذا الشهر، فإن بيع خيارات الشراء للدولار الأمريكي أو شراء خيارات الشراء للجنيه الإسترليني يقدم طريقة للاستفادة من هذا التوقع السوقي الساحق. ومع ذلك، يجب أن نكون حذرين، حيث قد يتسبب أي بيان مفاجئ متشدد من الفدرالي في انعكاس عنيف.
القلق العام في السوق واضح بوضوح مع بقاء الذهب ثابتاً عند 4,200 دولار للأونصة. ننتذكر عندما تجاوز الذهب لأول مرة مستوى المقاومة عند 2,100 دولار في أواخر عام 2023، وتضاعفه منذ ذلك الحين يظهر هروباً مستمراً نحو الأمان وسط التوترات الجيوسياسية والمخاوف المالية المحلية. وبالتالي، يبدو شراء خيارات الشراء على الذهب أو الصناديق المتداولة في البورصة المرتبطة بالذهب كاستراتيجية حكيمة للتحوط ضد حالة عدم اليقين المستمرة.
يجب علينا أيضًا مراقبة البيانات الاقتصادية العالمية، مثل تقرير التوظيف الأسترالي المقبل، للإشارات إلى ضعف أوسع. قد يؤدي رقم التوظيف المخيب للآمال من أستراليا، المتوقع حدوثه، إلى فرصة لشراء خيارات بيع على الدولار الأسترالي. هذه التجارة تتماشى مع موضوع التباطؤ العالمي الذي يجبر يد الاحتياطي الفيدرالي.
